保险行业有个习俗，那就是会在近年底时上线“开门红”产品活动。2022年，随着疫情时代影响越来越深远，国内外市场投资预期阴霾重重。由于大部分产品收益稳健，大家对于理财险的需求日益增加。根据理财险的收益特征，市场上的理财险大致可以分为以下三类：
市场存在着需求，而作为供给方的保险公司，自然不会错过。中国人寿率先做出响应，打响了2023年开门红的第一枪；平安人寿跟泰康人寿也是紧随其后，推出了2023年的开门红产品。今天我们要聊的，就是这三家公司推出的几款开门红产品。为方便测算收益，年金险（除养老年金外）跟增额终身寿，以30岁男性，5年交，年交保费10万为例；养老年金险，以57岁男性，3年交，年交保费10万为例：
跟下一款平安出品的御享财富23一样，属于短期的年金险。可附加三种万能账户：鑫尊宝A、C款，鑫源宝乐鑫版，保底利率2.5%。比鑫享未来少了趸交的交费方式，保障期间也只可选择8年。可附加万能账户：聚财宝终寿跟聚财宝养老，不过保底利率只有1.75%不过承保年龄下限比鑫瑞年年高，男性57周岁，女性52周岁。年金领取时间上限也比鑫瑞年年少，只有15年，还有10年共两种可选。也可附加聚财宝终寿跟聚财宝养老两个万能账户，保底利率1.75%。长期类型的年金险，拥有以上几款年金中最丰富的缴费区间。
从保单第6年起，便可终身领取年金。
可附加添福两全保险，以及旗下三个万能账户，保底利率为2.5%和2.85%。
盛世金越尊享版跟前面5款年金险不同，属于近年来大火的增额终身寿险。缴费年限有趸交、3、5、10、15、20年交共6种可选。收益领取，以现金价值滚存，再通过减少基本保额取出现金价值的形式实现。对待理财险，我们最关心的无非是三个问题：怎么交，怎么领，收益多少？5款年金险都是快返型产品，基本都是交完保费就可以领取了。增额终身寿的领取前面也提到了，可以通过减保领取。
条款中有注明：同一保单年度，可减少的基本保额累计不超过初始基本保额的20%。说完领取，就得来聊聊收益了，这也是判断理财险优秀与否的最重要指标。对这6款产品来说，衡量收益的标准有2个，一个是内部收益率（IRR），一个是万能账户的保底利率。经过测算，6款产品大致的收益状况如下：
5款年金中，中国人寿的鑫享未来主险IRR1.285%，鑫瑞年年主险IRR2.952%；平安人寿御享财富23主险IRR1.528%，财富养老23主险IRR2.245%。泰康人寿惠赢人生（爱家版），虽然第6年就可以领了，但一直领到80岁IRR才1.125%。
主险IRR最高的是中国人寿的鑫瑞年年，达到2.952%。5款平均IRR在1.8%左右，不得不说，这个利率在没有万能账户帮助下，几乎跟余额宝持平。如果单看IRR的话，作为增额终身寿的盛世金越尊享版表现要比这5款好。虽说距离市场顶尖水平仍有一定差距，但也达到及格水准。说回5款年金险，主险IRR不高，更多还是需要几个万能账户提携。今年中国人寿给出的万能账户，保底利率是2.5%，平安人寿则是1.75%，泰康人寿是2.5%跟2.85%。平心而论，与行业中有些3.0%保底利率相比的话，不算很高。30岁的男性，每年存10万，连续存5年，附加平安聚财宝终寿万能账户，一次性存入100元：第8个保单年度末，可领取238439元满期保险金；如果都不领取的话，扣除初始费用后，这些钱都会进入万能账户内，此时，它的资金走向便是这样：
初始费用比例与持续奖励，在条款中有说明。
要留意，年金转入时收取的初始费用，跟持续奖励正好抵消。但如果是后期追加的保险费，就得收2%的“入会费”啦。
1.75%是这份聚财宝终寿给定的保底利率，4.5%是保底利率上一个档次的利率。保底利率，是不管未来市场怎么变，都能保证给到的利率。如果未来真跌到这个水平，那也只能认了，至少还有1.75%兜底。对于年金险+万能账户来说，未来投资的不确定性，实际结算的利率时常都在变化。例如中国人寿一款叫做瑞安两全保险的万能账户。
就当前数据来看，几家公司开门红期间提供的几个万能账户，表现都还不错。比如中国人寿的鑫尊宝A款，2017年运营至今，仍然还有4.8%的结算利率：
平安人寿的聚财宝刚上线不久，当前结算利率是4.7%：
泰康人寿的福泰壹号，19年上线至今，结算利率也有4.2%。
你忘啦，最开始表里就提到，要发放生存金，得等到保单第5年。上面我们讲聚财宝终寿的初始费用比例时，有截图写道：国寿的鑫尊宝（A款）条款中也有相应的载明：
如果要取的话，“分手费”也得给哦，例如还是鑫尊宝（A款）：
也就是，如果想只存一年便走的话，收益率起码要高过3%入会费+5%分手费。当前鑫尊宝A款的结算利率是4.8%，看来还是有点悬的。即便是相对费用比例没有那么高的泰康人寿福泰壹号，首年入会费加分手费，也来到了4%。
当然，熬过前面几年，第六年后领取就不需要再扣手续费了。但又要面临同样的问题：几年后还能维持这样的结算利率吗？总体来说，今年几款打头炮的开门红产品，延续了以往“快返年金+万能账户”的模式，并没有什么特别的创新。如果你觉得不能维持这种水平，那就不建议出手了，不然买完再去退保，就更伤了。以上便是本次测评的全部内容啦，希望大家都能挑到自己满意的产品！
